6 lựa chọn cổ phiếu nổi bật của các chuyên gia tài chính Mỹ
admin
In Chứng khoán Posted Tháng Mười Một 28, 2020
Hollywood có những minh tinh như Angelina Jolie, Tom Hanks hay Meryl Streep dẫn dắt thế hệ diễn viên trẻ, và ngành tài chính cũng có những minh tinh như Angelina Jolie, Tom Hanks hay Meryl Streep dẫn dắt thế hệ diễn viên trẻ. Các ngôi sao tương tự chia sẻ kinh nghiệm của họ với các nhà đầu tư về cách sử dụng chúng. thủ đô. Khi chọn cổ phiếu, Fidelity Investments, Franklin Templeton Investments, Davis Advisors và các nhà quản lý quỹ của các quỹ được chọn có thể sử dụng sáu kỹ thuật quan trọng sau đây. Theo dữ liệu từ CNN Money, các chuyên gia này từng quản lý quỹ ít nhất 100 tỷ USD.
1. Bỏ qua lịch sử giá – hầu hết những người tham gia thị trường chứng khoán thường chú ý quá nhiều đến lịch sử giao dịch gần đây của “hành động”. Các nhà đầu tư có giá trị có thể đã loại bỏ một số cổ phiếu nhất định vì chúng đã qua một thời kỳ tăng giá nhất định. Đồng thời, các nhà đầu tư đang phát triển đôi khi đưa ra quyết định ngược lại. Tuy nhiên, Chris Davis, một nhà quản lý danh mục đầu tư tại Davis Advisors & Selected Funds đã đánh giá hai chiến lược này và thực tế chúng không hoàn toàn chính xác. Công ty lắp ráp đã mua cổ phiếu với giá 20 đô la và sau đó chứng kiến nó tăng lên 40 đô la. Không có quy tắc đặc biệt nào cho việc thay đổi khoảng không quảng cáo, vì vậy giá trị quá khứ của nó không được nêu. Chris nói. Rất khó để vượt qua ý tưởng này.
Will Danoff, chuyên gia trị giá 100 tỷ USD tại Fidelity Investments, nhấn mạnh rằng các nhà đầu tư cần đặc biệt quan tâm đến các chỉ số kinh doanh cốt lõi, hướng phát triển và đa dạng ngành nghề. “Nếu giá sách đã tăng gấp đôi hoặc gấp ba và bạn không mua nó đúng hạn, đừng hối tiếc. Liệu Danoff có nói:” Nếu thu nhập của một công ty niêm yết tăng gấp 5 lần, thì nó có thể bằng Giá mua. “Giám đốc danh mục đầu tư của Chris Davis (Davis Advisors & Selected Funds). Ảnh: Bloomberg (Bloomberg) -2. Tìm kiếm những nhà lãnh đạo có khả năng thích ứng cao – công nghệ nhanh chóng trong nhiều lĩnh vực khác nhau Thay đổi, vì vậy điều quan trọng là các nhà quản lý phải đón đầu xu hướng. Lợi thế cạnh tranh chỉ là yếu tố thời gian. Vấn đề thực sự là khả năng thích ứng của đội ngũ lãnh đạo “, Davis nói. Tin tức, thuốc hay bán lẻ đều gặp khó khăn. Một phần nguyên nhân là do họ bận tâm với những chiến lược kinh doanh cứng nhắc, và những người lãnh đạo luôn buông thả bản thân. “Thế giới đang thay đổi. Nếu bạn không chấp nhận những điều mới, bạn sẽ bị tụt lại phía sau”, Davis nói.
Giám đốc điều hành Facebook Mark Zuckerberg (Mark Zuckerberg) là một ví dụ về khả năng thích ứng nhanh chóng. Kể từ khi công ty phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng, nhà lãnh đạo trẻ đã tập trung vào tiếp thị trên thiết bị di động và phát triển Facebook (đây là lần đầu tiên một cổ phiếu được phát hành ra công chúng). Chiến lược này là phản ứng đối với sự thay đổi cơ bản trong hành vi của người dùng.
“Mark và các đồng nghiệp đã nhìn thấy tiềm năng phát triển nhanh chóng của điện thoại thông minh. Anh ấy cũng mắc sai lầm, nhưng nó nhanh chóng thay đổi sau đó”, Will Danoff nhận xét. -3. Học cách mắc sai lầm
Năm 2004, một công ty công nghệ Internet đã tiến hành một đợt chào bán cổ phiếu ra công chúng quy mô lớn và Davis đã chiếm giữ cổ phần của công ty. Mười năm sau, công ty có tên Google hiện có giá trị thị trường là 375 triệu USD và duy trì được tốc độ tăng trưởng tốt. Davis nói rằng anh ấy sẽ không bao giờ quên bỏ lỡ cơ hội này. Ông thậm chí còn gắn chứng chỉ cổ phiếu của Google vào “bức tường sỉ nhục” của công ty – đây là sai lầm lớn nhất của thành viên trong một năm. Ông cho biết câu hỏi đặt ra là các nhà đầu tư học được gì từ những sai lầm này và làm thế nào để sửa chữa chúng.
4. Dự báo rủi ro
Ngoài việc rút ra bài học từ những sai lầm, nhà đầu tư cũng nên chú ý đến kỳ vọng rủi ro. Davis tiết lộ rằng anh ấy thích lập kế hoạch chứng khoán và đưa ra những giả định tồi tệ nhất trong 5 năm tới. Ví dụ, nếu một mã hoạt động, nó có thể giảm sâu như thế nào trong 5 năm sau khi kế hoạch Davis được thực hiện và tìm tất cả các lý do để giải thích.
Phương pháp này giúp hiểu đầu tư để duy trì tính bảo mật đa chiều, thận trọng trước khi quyết định đầu tư, hãy cân nhắc tác động của các yếu tố bên ngoài đến chiến lược kinh doanh.
5. Nghiên cứu thị trường thực tế
Rất khó đầu tư vào các thị trường mới nổi, đặc biệt là trong bối cảnh các nền văn hóa, truyền thông và tham nhũng khác nhau. Đây là lý do tại sao chuyên gia quản lý quỹ của Michael Hasenstab-Franklin Templeton InvestmentNăm nay, họ đã dành 80% thời gian đến các thị trường như Trung Quốc, Trung Âu và Châu Phi để nghiên cứu.
“Chuyến thăm rất quan trọng.” Nó giúp chúng tôi hiểu rõ ràng về triển vọng kinh doanh và tự đặt cho mình những câu hỏi đầu tư phù hợp “, Michael nói. Ông hiện đang quản lý 190 tỷ đô la tài sản tại Franklin Templeton Investments
Có thời, Michael tin rằng thị trường Trung Quốc đang phát triển nhờ vào sự thay đổi lớn trong thu nhập và tiêu dùng của người dân. Các cuộc khảo sát đã được thực hiện ở các nước châu Á. Loại nghiên cứu này có thể không phù hợp với hầu hết các khoản đầu tư cá nhân Tuy nhiên, Michael tin rằng chúng nên luôn thận trọng và có thể được sử dụng khi đi du lịch nước ngoài.
6. Tất cả thiên nga không phải là màu đen
“Thiên nga đen” Chuyên gia tài chính và chứng khoán Phố Wall, Giáo sư Nasim Nicholas · Taleb (Nassim Nicholas Taleb) đã đề cập đến lý thuyết này trong một cuốn sách xuất bản năm 2007. Theo tính toán thông thường, chẳng hạn như chiến tranh, khủng hoảng tài chính hoặc thiên tai (bão, động đất, v.v.) khó tạo ra tác động tiêu cực. Chuyên gia quản lý quỹ Davis tin rằng không phải tất cả các sự kiện được coi là “thiên nga đen” đều có tác động tiêu cực. Thế giới vẫn đang tiến về phía trước và nhiều thay đổi mang tính cách mạng đã diễn ra, chẳng hạn như sự xuất hiện của Internet hay khái niệm toàn cầu hóa. Ngay cả sự bùng nổ về đá phiến ở Hoa Kỳ cũng đang thay đổi toàn cảnh năng lượng ở Hoa Kỳ. Đây là “thiên nga đen” tích cực của Davis.
“Tin tốt và tin xấu vẫn đi đôi với nhau. Cách chúng ta cân bằng và tính toán rủi ro là bí quyết thành công. ”, Davis nói.